私募对A股上半年业绩持乐观态度-第2页

择机优化现有持仓

“对于今年的半年报行情，我们将重点关注潜在投资标的和现有组合的业绩增速能否达到预期。”上海某中型私募研究总监向中国证券报记者表示。在半年报密集披露期，该机构在整体保持七成左右股票仓位的同时，将进一步根据业绩情况，择机优化现有持仓。从目前私募机构的投资思路来看，预期差、行业延续高景气、个股相对高景气等关键词，成为今年一线私募掘金半年报行情的关键线索。

美港资本总经理陈龙以近期重点跟踪的部分周期性行业举例称，今年第二季度火电行业在业绩触底之后有望迎来业绩拐点，主要财务数据在年中很可能企稳。此外，由于第二季度钢铁价格出现明显回落，造船业等“用钢大户”的成本明显下降，也可能在今年上半年出现“业绩底”。

陈益和表示，万丰友方将主要从两方面挖掘结构性投资机会。一是业绩能够延续确定性高增长的行业板块，二是存在明显预期差的行业，特别是房地产产业链中具有长期竞争力的公司。

陶山投资基金经理陈远翔表示，将围绕“全球产业景气周期共振向上的行业”展开布局，如电动汽车、新能源等板块。“虽然第二季度一些外部因素导致一些行业业绩增速不及预期，但这些行业恢复的势头非常强劲，我们整体看好。”